Ropa jako komodita. Ropa Brent a ropa WTI

13.11.2015 11:25 | Redakce Web4Trader | Diskuze

Mezi nejdůležitější komodity patří ropa. Ropa ovlivňuje ekonomický rozvoj již více než sto let. První ropná horečka vznikla v Americe v důsledku rozvoje automobilismu. Ropa přispěla k rozvoji dopravy, chemického průmyslu, výrobě umělých hmot atd. Ropné embargo zemí OPEC v sedmdesátých letech minulého století vedlo k růstu cen ropy a ekonomické krizi. Také však znamenalo hledání nových nalezišť a orientaci na nové zdroje, jako je například těžba z mořského dna. Objev zásob ropy v Severním moři učinil z Norska bohatý stát. V posledním období přinesla revoluci do produkce ropy těžba z břidlic (USA) a z ropných písků (Kanada). Nárůst těžby ropy z břidlic stojí za propadem cen ropy v poslední době.

 

Ropa je směs uhlovodíků tj. sloučenin uhlíku, kyslíku a vodíku, které tvoří různě dlouhé řetězce. Je to černá organická kapalina hustoty od 0,61 – 0,85 g/cm³ pro lehké ropy, 0,85 – 0,93 g/cm³ pro středně těžké až 0,93 – 1,05 a víc g/cm³ pro velmi těžké druhy ropy.

Základním způsobem těžby ropy je čerpání z ložisek umístěných pod zemí. Ropný vrt čerpá z podzemního ložiska ropu do té doby, dokud se ložisko nevyprázdní. Pokud jsou ropná ložiska pod mořským dnem, je třeba k těžbě ropná plošina. Další možností je těžba ropy z písků. Směs ropy a písku se dopravními pásy dopraví do zpracovatelského závodu, kde se proplachuje vodou. Tím se oddělí lehká ropa od těžkého písku, který se pak vrací zpět. Další možností je těžba ropy z břidlic. Tento nový způsob těžby přispěl k soběstačnosti USA v produkci ropy v poslední době. Do vrtu se vhání voda, písek a směs chemikálií, Břidlice popraská a uvolní se zemní plyn a ropa, které se pak odtěží. Tomuto systému těžby se říká frakování. Těžba z břidlic znamenala technologický rozvoj nových těžebních metod. Hlavic ve vrtu nyní může být víc, třebanaž deset. A také jednotlivé hlavice mohou navrtávat břidlice v různých směrech. Nejde tedy jen o svislé vrtání.

Ropa je nejdůležitějším zdrojem moderního průmyslu. 95 % veškerých potravin je pěstováno za přispění ropy, 90 % dopravy zprostředkovávají ropné deriváty, 95 % veškerého vyráběného zboží potřebuje ropu pro svou výrobu. Ropa je dnes využívána u každé masové výroby, přepravy a pěstování zemědělské produkce. Moderní zemědělství se od nástupu petrochemického průmyslu po druhé světové válce stalo závislé na použití herbicidů, pesticidů a umělých hnojiv vyráběných z ropy. Dříve běžné použití přírodních hnojiv a přirozených pesticidů a herbicidů je dnes považováno za biozemědělství.

Ropa se obchoduje na komoditním trhu prostřednictvím furures kontraktů. Alternativou k futures jsou fondy obchodované na burze ETF, kde podkladovým aktivem je futures na ropu. Další možností je investice prostřednictvím CFD (cotract for difference). Je to investice do finančního derivátu založeného na smlouvě mezi investorem a brokerem o tom, že když cena podkladového média vytvoří zisk, vyplatí broker investorovi při ukončení obchodu rozdíl, mezi nákupní a prodejní cenou. Pokud vývoj vytvoří ztrátu, zaplatí tuto ztrátu investor brokerovi.

Další možností jsou investice přímo do akcií energetických společností. Můžeme se orientovat přímo na těžební společnosti, nebo na servisní společnosti. Můžeme také investovat do ETF, kdy podkladovým aktivem jsou akcie ropných společnosti. Nejedná se sice o přímou investici do komodity, ale existuje zde závislost mezi cenou akcie ETF a cenou ropy.

 

Druhy ropy a cena

Hlavní světovou ropnou komoditou je ropa WTI (West Texas Light Crude Oil), neboli západotexaská lehká ropa. Cena této ropy se celosvětově považuje za určující cenovou hladinu. Ostatní druhy ropy se pak vyvíjejí v závislosti na vývoji ceny této ropy.

Druhou nejdůležitější je ropa Brent. Ropa Brent je ropa z těžby v Severním moři a určuje cenu ropy pro Evropu. Zajímavostí je, že cena benzínu v USA se odvíjí od cen ropy Brent a ne od cen WTI. Ropa Brent je o něco dražší než WTI.

Na cenu ropy má vliv ropný kartel zemí vyvážejících ropu – OPEC. Členy OPEC jsou hlavně arabské státy a prostřednictvím OPEC se snaží ovlivňovat cenu ropy. Cena ropy je dána nabídkou a poptávkou a také těžebními kvótami OPEC. Nicméně rozvoj těžby ropy v Severní Americe, který pomohl snížit závislost USA na dovážené ropě, vedl v roce 2015 k drastickému propadu cen ropy.

 

Produkce ropy v roce 2013 (mil. barelů ropy denně)

 

Země Produkce
Saudská Arábie 11,7
Rusko 10,76
Čína 4,5
Kanada 4,1
Arabské emiráty 3,4
Írán 3,2
Irák 3,1
Mexiko 2,9
Kuwait 2,8
Brazílie 2,7
Venezuela 2,7
Nigérie 2,4
Katar 2,1
Angola 1,9
Norsko 1,8
Kazachstán 1,7
Kolumbie 1

 

Ropa Crude WTI západotexaská má zkratku CL, obchodní jednotkou je 1000 barelů a hlavní burzou je NYMEX. Ropa Brent má zkratku IB nebo B nebo SC, obchodní jednotkou je 1000 barelů a hlavní burzou je ICE. Kontraktační měsíce jsou všechny měsíce v roce tj. F, G, H, J, K, M, N, Q, U, V, X, Z. Velikost kontraktu je 1000 barelů. Nejmenší velikost pohybu je 1/100 bodu = 10 USD.

 

Výhody a nevýhody obchodování ropy

Jde o komoditu, kterou ovlivňuje hospodářský cyklus a vztah mezi poptávkou a nabídkou, politická rozhodnutí, války atd. Pád cen ropy (2015) je způsoben přebytkem nabídky a tím, že země OPEC nechtějí omezovat těžbu. Je to dáno tím, že náklady na těžbu zemí OPEC jsou v průměru menší než 10 USD na barel a pokud neomezí těžbu, přebytek ropy snižuje cenu. Cena ropy z břidlic přestává být rentabilní v průměru okolo 50 USD a uzavírání ztrátových vrtů má vliv na snížení ceny nabídky ropy. Ropa je v důsledku nejrůznějších vlivů velmi volatilní, takže při obchodování můžeme slušně vydělat, ale i prodělat. Hlavní při obchodování s ropou je opatrnost.

 


Podobná témata
obchodování s ropou, ropa brent, ropa, cena ropy, energie, ropa wti

Líbil se vám tento článek?
+0 / -0

Sdílejte článek na sociálních sítích
Odeslat článek e-mailem

Diskuze

V diskuzi zatím není žádný komentář. Buďte první, kdo bude komentovat.

Vstoupit do diskuze


Související články
Ilustrační obrázek

Tvorba vlastního AOS (6) – Nákupní podmínky a obchodní funkce

20.02.2017 11:18 | Diskuze

V předchozím díle jsme si nadeklarovali a vypočítali několik základních proměnných. Nyní se vrhneme na vlastní specifikaci nákupních podmínek a vložení obchodní funkce.

Ilustrační obrázek

Tvorba vlastního AOS (5) – Deklarace a výpočet proměnných

14.02.2017 15:44 | Diskuze

V předchozím díle jsme si stanovili zadání pro tvorbu AOS, a tak nic nebrání začátku programování. Nejprve se zaměříme na deklaraci a výpočet proměnných.

Tvorba vlastního AOS (4) – Struktura programu

08.02.2017 15:39 | Diskuze

V tomto díle se podíváme na strukturu programu a také si nadefinujeme ukázkové zadání obchodní strategie, kterou budeme následně programovat.

Ilustrační obrázek

Tvorba vlastního AOS (3) – Základy programovacího jazyka MQL4

02.02.2017 15:56 | Diskuze

V dnešním díle si projdeme úplné základy programovacího jazyka MQL4, jež jsou nezbytné k budoucímu programování vlastních obchodních strategií.

Tvorba vlastního AOS (2) – Seznámení s MetaEditorem

27.01.2017 15:58 | Diskuze

V dnešním díle se seznámíme s editorem pro tvorbu obchodních strategií v prostředí platformy MetaTrader 4 a vytvoříme nový soubor pro účely následného naprogramování vlastního automatického obchodního systému (AOS).

Tvorba vlastního AOS (1) – Úvod do problematiky a smysl využití obchodního robota

23.01.2017 16:03 | Diskuze

Tento seriál se bude věnovat problematice tvorby vlastního AOS pro úplné začátečníky. Praktickým způsobem si postupně ukážeme, jak naprogramovat  vlastní obchodní myšlenku a vytvořit tak jednoduchý obchodní systém.



Čti více

Cena ropy dnes navázala na včerejší růst

Ceny ropy na světových trzích dnes pokračují v růstu.

Ilustrační obrázek

Ázerbájdžán aneb rodinný podnik upevněn

Klan rodiny Alijevů pokračuje v upevňování své dlouhodobé pozice v ovládání Ázerbájdžánu. Současný prezident Ilham Alijev dnes jmenoval svoji manželku Mehriban první viceprezidentkou země.

Ilustrační obrázek

Elektronika je (bude) mrtvá, ať žije fotonika!

Experti i laici si v posledních desetiletích zvykli na platnost takzvaného Moorova zákona, který přibližně říká, že výkon elektronických zařízení se každé dva roky zdvojnásobí. Nové technologie slibují v tomto směru revoluční skok kupředu.

Ropní investoři se vracejí do Libye – nejnovější smlouvu podepsal ruský Rosněfť

Ropní investoři se vracejí do Libye – nejnovější smlouvu podepsal ruský Rosněfť

Ilustrační obrázek

Čínské rafinerie zvyšují dovoz těžké ropy z USA

Po plánovaném snížení produkce ropy ze strany Organizace zemí vyvážejících ropu (OPEC) se nezávislé čínské rafinérky spoléhají na dovoz těžké ropy z USA a Kanady.

Freeport-McMoRan se dále pře s indonéskou vládou

Roztržka Freeport-McMoRan s indonéskou vládou může ohrozit celosvětovou dodávku mědi.

Portál Web4Trader používá cookies s cílem zajistit co možná nejlepší zážitek při návštěvě těchto webových stránek. Dalším užíváním těchto webových stránek vyjadřujete souhlas s umístěním souborů cookies na vašem počítači / zařízení. Více informací naleznete zde.